马斯克遗弃的比特币能否托管？

此消息在币圈引起震动，比特币价格应声下跌2%（这几天有所放缓比特币进不去了，相比之前的跌幅，居然还算客气？）

马斯克和比特币之间还有一段蜜月期。 马斯克一度非常看好虚拟货币（cryptocurrency），甚至直到今年第一季度，他还“对征求意见的人”说：我不会卖比特币。

（这样的承诺剧情是不是很眼熟？）

但是随便说就不是合约了（更何况某一个合约一说就可以停），两个月后想卖就卖。 不知道是不是预料到这件事早晚会被曝光。 马斯克最近在媒体面前也改口，称自己从来没有建议过别人投资虚拟货币：

（这个对位情节是不是很眼熟？）

从一开始的争议到后来的疯狂，币圈造就了很多富豪，越来越多的富豪涉足币圈。 在创造和积累财富之后，接下来需要考虑和面对的问题无疑是财富的保护和传承。

对于传统资产，信任已经是保护继承的标准工具； 在比特币的第二个十年，我们不得不考虑这些问题：

虚拟货币能否进入信任？ 如何进入信托？ 信托可以投资虚拟货币吗？ 相关的CRS兑换规则呢？

让我们一一回答问题

虚拟货币可以托管吗？

要回答这个问题，首先要解决一个前提问题：虚拟货币是不是财产？ 因为设立信托的三个条件之一就是要有确定的信托财产。

在公众看来，这个问题似乎简单得令人难以置信：它可以买卖，而且很有价值，为什么不认为是财产呢？

但法律人不能只凭“感觉”行事。 它是否是财产取决于原则、法律和先例。 即便是在四年前，法律界人士恐怕也不敢对这个问题给出肯定的回答。

2019年出现重要突破。在B2C2 Ltd vQuoine Pte Ltd一案中，Thorley法官认为虚拟货币符合以往案件中对“财产”的经典定义（可定义，可被第三方识别，其性质可被第三方假定，并且具有一定的永久性。），所以他认为虚拟货币应该属于一种“财产”。

（法官在判决书中也承认，学术界对这个问题还有很多争议，但考虑到这些细节上的争议与本案无关，故不作进一步分析）

随后，在2020年AA v. PersonsUnknown [2020] 4 WLR 35一案中，英国法院也承认包括比特币在内的虚拟资产属于财产。 【更详细的案例解读可以看这里：《英国法律下的虚拟货币信托与全球冻结令》】

至此，问题就解决了：虚拟货币既然是财产，自然要在其之上建立信任关系。

如何将虚拟货币托管？

这件事很简单很简单：把虚拟货币交给受托人就行了。

但是，说起来也复杂：

首先，持有虚拟货币的方式多种多样：有热钱包、冷钱包、硬件钱包、电脑钱包、手机钱包等。对于将虚拟货币交给受托人的行为，有的可能只是告诉账号密码，有的还得交给电子设备。 但无论是什么类型的钱包或交付方式，专业人士都建议必须同时签署一份有效的赠与协议。

其次，持有虚拟货币的过程风险很大。 虚拟货币的安全一直备受关注，过去曾发生过数起账号被盗事件。 受托人对信托财产的安全负有不可推卸的责任。 在多大程度上可以认为它已尽最大努力确保虚拟货币的安全？ 你想投保吗？ 信托业仍在探索这些令人头疼的问题。

受托人可以投资虚拟货币吗？

如果信托原本持有常规金融资产，受托人能否主动踏入币圈比特币进不去了，以信托资产投资虚拟货币？

先温习一下旧知识：受托人应对信托的投资管理承担审慎、勤勉、负责的义务。 应采取的行动包括但不限于：评估风险、审慎投资、分散投资、不做高风险投资、努力实现资本保值增值等。

但显然，币圈玩的是心跳。 价格像过山车一样起起落落，真的很难和“稳”两个字联系起来。

因此，虽然目前对受托人投资虚拟货币没有法律限制，也没有相关的司法判例，但对于是否积极投资虚拟货币，信托行业基本达成共识：最好不要。

如果投资权保留在委托人手中，受托人最好确保在信托合同中约定充分、完整的免责条款，以免被委托人坐上过山车，被迫收获收益。心跳加速尖叫的体验。

（受托人的投资责任其实是个大话题，想看的朋友可以在评论区留言，如果想看的人多了，小编会催稿）

CRS会交换虚拟货币信息吗？

前面说了，币圈造就了很多富豪。 个人有了收入，财产也增值了。 对于税务局来说，自然意味着有税可以收。 越来越多的司法管辖区已经确认，如果你通过虚拟货币交易赚钱，你就必须纳税！

（美国国税局的反应总是最快的，2018年法院还在纠结虚拟货币是否属于财产，美国国税局已经发出了纳税的“温馨提示”。）

然而，过去跨境征税一直受限于信息不透明、不通畅，FATCA和CRS正在逐步解决这个问题。 那么，虚拟货币相关的信息会不会通过CRS进行交换呢？

OECD当然不会忽视这个问题。 它在今年发布了一份报告，称正在推动建立完善的虚拟货币报告机制。

（推动虚拟资产法律机制建设的不仅是OECD，美国、意大利等国近期也加强了这方面的立法监管）

OECD在报告中也承认，目前在CRS机制下很难收集和交换虚拟货币信息：

（CRS难以进行虚拟货币信息交换的原因有很多：1.虚拟货币不属于传统金融资产和法定货币，因此很难直接应用CRS；2.即使取得突破在定义层面，由于虚拟货币通常由个人通过“冷钱包”直接持有，或者通过不受CRS监管的交易所持有，因此也很难被CRS监管）

说到这里，不得不重温一个热点知识：信托中的资产，必须通过信息来交换。 那么，你应该把虚拟货币放在信托中吗？ ？

“是否成立信托”的问题，不仅与虚拟货币有关，也与其他“非标资产”有关。